GoodRx(GDRX.US)在股票评级下调后转坏
2024-01-04
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毫无疑问:对于 GoodRx(纳斯达克股票代码:GDRX)来说,这是糟糕的一天,因为帮助人们获得更便宜处方药的股票在周二下午的交易中暴跌超过 15%。主要原因很简单,也令人不安:在有消息称其他公司计划效仿 GoodRx 加入竞争之后,分析师下调了评级。美国银行和彭博社的消息描绘了一幅潜在的灾难性景象,GoodRx 将很难摆脱困境。美国银行指出,GoodRx 未来面临重大的潜在困难,首先是“……估值的近期风险”,其次是“……盈利状况的中期风险”。这是个坏消息,但情况变得更糟:CVS(纽约证券交易所股票代码:CVS)带来了一些变化,可能会降低 PBM 报销率的波动性。美国银行随后援引彭博社的一份报告指出,如果没有这种波动,GoodRx 在该领域的很多运行空间都会受到阻碍。如果更多的药店采用 CVS 模式,那么对 GoodRx 的影响就会很大。然后大打击袭来美国银行随后发出致命一击,将评级从“买入”下调至“表现不佳”,并将目标价从 8 美元下调近一半,从 8 美元下调至 4.50 美元。美国银行甚至指出,其他几家公司正在寻求进入 GoodRx 的市场,包括 OptumRx 和 CarelonRx 等,这将对 GoodRx 的整个业务构成严重的竞争风险。此外,有报道称药品折扣卡市场在 2023 年至 2030 年间可能以 8.1% 的复合年增长率增长,整个行业可能会受到干扰。这对 GoodRx 来说可不是什么好消息。它要么输给竞争对手,要么输给市场的巨大变化。
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